Subskrypcje

Subskrypcje

Istotne informacje

Przed uzyskaniem dostępu do informacji zamieszczonych na niniejszej stronie internetowej prosimy o uważne zapoznanie się z treścią poniższych, ważnych informacji na temat warunków dostępu do niniejszej strony internetowej oraz korzystania z informacji, które zostały na niej zamieszczone. Poprzez wybranie opcji „DALEJ", potwierdzają Państwo zapoznanie się z poniższymi, ważnymi informacjami, wyrażają zgodę na zawarte w nich ograniczenia i zobowiązują się Państwo do przestrzegania tych ograniczeń.

Zwracamy uwagę na fakt, że przedstawione poniżej ważne informacje mogą podlegać zmianie lub aktualizacji. W związku z tym należy zapoznać się z nimi i przeanalizować w całości przy każdorazowym odwiedzaniu niniejszej strony internetowej. 

Niniejszy materiał nie stanowi oferty sprzedaży papierów wartościowych ani zaproszenia do składania zapisów na lub nabywania papierów wartościowych.

MATERIAŁY ZAMIESZCZONE NA NINIEJSZEJ STRONIE INTERNETOWEJ NIE MOGĄ BYĆ PRZEKAZYWANE I NIE SĄ PRZEZNACZONE DO ROZPOWSZECHNIANIA, OGŁASZANIA, PUBLIKACJI I DYSTRYBUCJI, BEZPOŚREDNIO ANI POŚREDNIO, W CAŁOŚCI BĄDŹ W CZĘŚCI, W STANACH ZJEDNOCZONYCH AMERYKI, KANADZIE, JAPONII, AUSTRALII, POŁUDNIOWEJ AFRYCE ANI W JAKIEJKOLWIEK INNEJ JURYSDYKCJI, W KTÓREJ STANOWIŁOBY TO NARUSZENIE WŁAŚCIWYCH PRZEPISÓW PRAWA LUB WYMAGAŁO REJESTRACJI W TAKIEJ JURYSDYKCJI.  

Papiery wartościowe nie mogą być zbywane w Stanach Zjednoczonych Ameryki, jeżeli nie zostały zarejestrowane przez Amerykańską Komisję Papierów Wartościowych i Giełd (ang. United States Securities and Exchange Commission) lub nie podlegają zwolnieniu z obowiązku rejestracji na mocy odpowiednich postanowień amerykańskiej ustawy o papierach wartościowych z 1933 roku, ze zmianami (ang. U.S. Securities Act of 1933, „Amerykańska Ustawa o Papierach Wartościowych"). DM Pekao informuje, że papiery wartościowe objęte oferta publiczną nie zostały i nie zostaną zarejestrowane zgodnie z postanowieniami Amerykańskiej Ustawy o Papierach Wartościowych i nie mogą być oferowane ani zbywane w Stanach Zjednoczonych Ameryki, chyba że w ramach zwolnienia z obowiązków rejestracyjnych lub w ramach transakcji nie podlegających obowiązkowi rejestracyjnemu wynikającemu z Amerykańskiej Ustawy o Papierach Wartościowych. 

Zwracamy uwagę, iż przeglądanie i dostęp do niniejszych materiałów z naruszeniem powyższego oświadczenia może stanowić naruszenie przepisów prawa regulujących obrót papierami wartościowymi, w szczególności w Polsce i Stanach Zjednoczonych Ameryki.  

Niniejszy materiał ma charakter wyłącznie promocyjny i w żadnym wypadku nie powinien stanowić podstawy do podejmowania decyzji o nabyciu Certyfikatów Odwrotnie Zamiennych z barierą dolną na akcje spółki PKN Orlen S.A. („Certyfikatów") Emitowanych przez Raiffeisen Centrobank AG  z siedzibą w Wiedniu, Tegetthoffstraße 1, 1015 Wien, Austria („Emitent"). Base Prospectus („Prospekt"), Final Terms („Warunki Końcowe") wraz z aneksami i komunikatami aktualizującymi przygotowany w związku z ofertą publiczną Certyfikatów są jedynymi prawnie wiążącymi dokumentami zawierającymi informacje o Certyfikatach oraz ofercie publicznej Certyfikatów w Polsce („Oferta"). Prospekt został zatwierdzony przez Österreichische Finanzmarktaufsichtsbehörde (austriacki urząd nadzoru nad rynkiem finansowym), w połączeniu z Warunkami Końcowymi zdeponowanymi w Oesterreichische Kontrollbank AG dnia 10 maja 2019 r. W związku z Ofertą prowadzoną na terenie Rzeczpospolitej Polskiej, Emitent udostępni Prospekt na swojej stronie internetowej (https://www.rcb.at/pl/o-banku/publikacje/prospekty-emisyjne-papierow-wartosciowych/) - wyłącznie w celach informacyjnych.

Z ZASTRZEŻENIEM PRZEPISÓW PRAWA, DOM MAKLERSKI PEKAO ANI JAKIKOLWIEK INNY PODMIOT POWIĄZANY Z DM PEKAO NIE ODPOWIADA ZA PRAWDZIWOŚĆ, RZETELNOŚĆ ORAZ KOMPLETNOŚĆ INFORMACJI UJAWNIONYCH W PROSPEKCIE, WARUNKACH KOŃCOWYCH, ANEKSACH I KOMUNIKATACH AKTUALIZUJĄCYCH DO PROSPEKTU.

Niektóre informacje zamieszczone w niniejszym materiale mogą stanowić stwierdzenia dotyczące przyszłości, co oznacza wszelkie stwierdzenia, w których pojawiają się wyrażenia takie jak „może", „ma na celu", „mogą", „będą", „planuje", „przewiduje", „dąży", „szacuje", „zakłada", „zamierza", „prognozuje", „ma na celu", „zamiar", ich zaprzeczenia, wszelkie formy gramatyczne lub inne podobne wyrażenia. Stwierdzenia dotyczące przyszłości odnoszą się do znanych i nieznanych kwestii obarczonych ryzykiem i niepewnością lub innych ważnych czynników, które mogą spowodować, że faktyczne wyniki instrumentu bazowego będą się istotnie różniły od wyników, osiągnięć i rozwoju przewidywanych w tych stwierdzeniach lub z nich wynikających.

Przepraszamy, ale przepisy prawa nie pozwalają nam na udostępnienie informacji zamieszczonych na następnej stronie internetowej.

Certyfikat Odwrotnie Zamienny z barierą dolną na akcje spółki PKN ORLEN S.A.

Oferta archiwalna

INWESTYCJA BEZ OCHRONY KAPITAŁU

W SKRÓCIE

Certyfikat Odwrotnie Zamienny z barierą dolną na akcje spółki PKN Orlen S.A.
Produkt inwestycyjny bez ochrony kapitału.

  • Instrument bazowy: akcje spółki PKN Orlen S.A.
  • Stały kupon odsetkowy 12% (~6% w skali roku) - w każdym scenariuszu rynkowym
  • Bariera na poziomie 70% wartości początkowej Instrumentu Bazowego - kursu zamknięcia akcji spółki PKN Orlen w Początkowej Dacie Wyceny Certyfikatu
  • Okres inwestycji 2 lata z możliwością wcześniejszej sprzedaży Certyfikatu na GPW.

Certyfikat Odwrotnie Zamienny z barierą dolną na akcje spółki PKN Orlen S.A. jest przeznaczony dla Inwestorów, którzy w perspektywie 2 lat nie oczekują spadków kursu akcji spółki PKN Orlen S.A. większych niż 29,99% w stosunku do ceny zamknięcia akcji spółki PGNiG z Początkowej Daty Wyceny. Certyfikat jest produktem bez ochrony kapitału wypłacającym w Dniu Wykupu stały kupon odsetkowy w wysokości 12% (ekwiwalent ~6% w skali roku). Certyfikat zapewnia mechanizm ochronny w postaci Bariery pod warunkiem, że kurs akcji spółki PKN Orlen S.A. nie dotknie lub nie przekroczy tej Bariery w okresie życia Certyfikatu


ZASADY FUNKCJONOWANIA

Niezależnie od ceny Instrumentu Bazowego w Ostatecznej Dacie Wyceny wypłacany jest kupon odsetkowy.

W Początkowej Dacie Wyceny ustalany jest poziom Ceny Bazowej, poziom Bariery (70% Ceny Bazowej) oraz Mnożnik. W Ostatecznej Dacie Wyceny Inwestor otrzymuje kupon odsetkowy niezależnie od ceny Instrumentu Bazowego, a wykup Certyfikatu następuje poprzez wypłatę jego Wartości Nominalnej lub fizyczną dostawę Instrumentu Bazowego na rachunek Inwestora w zależności od kursu zamknięcia akcji spółki PKN Orlen S.A. w Ostatecznej Dacie Wyceny oraz tego czy w trakcie życia Certyfikatu kurs akcji spółki PKN Orlen S.A. dotknął poziomu Bariery. Dodatkowe informacje związane z szansami i ryzykami przedstawione są poniżej oraz w dokumentach „Prospekt Emisyjny Podstawowy" z dnia 10.05.2019 r. „Warunki Końcowe" numer 27767 z dnia 5 listopada 2019 r. dostępne na stronie internetowej www.rcb.at/pl.

Certyfikaty_PKN_Orlen

GŁÓWNE PARAMETRY OFERTY

  • Termin przyjmowania zapisów: 7 - 26 listopada 2019 r. (włącznie)
  • Cena emisyjna certyfikatu/Wartość Nominalna: 1 000 PLN
  • Minimalny zapis: 10 certyfikatów
  • Notowanie: GPW

 

JAK ZŁOŻYĆ ZAPIS

Zapisy Inwestorów przyjmowane są za pośrednictwem:

 

SZCZEGÓŁOWE INFORMACJE O OFERCIE

Emitent Raiffeisen Centrobank AG *
ISIN AT0000A2B6E0
Instrument bazowy PKN Orlen S.A.
Wartość nominalna 1 000 zł
Cena emisyjna 1 000 zł
Subskrypcja * 7-26.11.2019
Początkowa data wyceny 27.11.2019
Ostateczna data wyceny 24.11.2021
Data wykupu 29.11.2021
Kupon gwarantowany 12%
Okres Obserwacji Bariery Ciągła, liczona od Początkowej Daty Wyceny do Ostatecznej Daty Wyceny
Kurs początkowy Kurs zamknięcia akcji PKN Orlen S.A. z Początkowej Daty Wyceny
Gwarancja kapitału Brak
Mnożnik 100,00% Wartości Nominalnej podzielone przez Cenę Bazową. Otrzymana wartość zostanie zaokrąglona do pięciu miejsc po przecinku.
Kwota Wykupu Jeśli cena zamknięcia w Ostatecznej Dacie Wyceny będzie równa lub wyższa niż Cena Bazowa (niezależnie od zdarzenia Bariery) lub jeżeli cena zamknięcia w Ostatecznej Dacie Wyceny będzie niższa niż Cena Bazowa, ale w trakcie życia Certyfikatu kurs akcji spółki PKN Orlen S.A. nie dotknie Bariery, inwestor otrzymuje Wartość Nominalną (wykup przez Raiffeisen Centrobank w Dniu Wykupu). W innym wypadku Inwestor za każdy Certyfikat otrzyma określoną liczbę akcji obliczoną za pomocą Mnożnika. Różnica wynikająca z zaokrąglenia wypłacana jest w gotówce. Niezależnie od ceny Instrumentu Bazowego w Ostatecznej Dacie Wyceny wypłacany jest kupon odsetkowy.
Opłacenie zapisu Z rachunku inwestycyjnego w momencie składania zapisu lub poprzez przelew bankowy na wskazany na formularzu zapisu numer rachunku bankowego do końca okresu zbierania zapisów. Przelew musi dotrzeć do DM w ostatnim dniu składania zapisów.
Notowania GPW **
Aktualna cena www.rcb.at 

* Emitent zastrzega sobie prawo skrócenia lub przedłużenia okresu subskrypcji, zgodnie z punktem E3 Prospektu Emisji
** Intencją Emitenta jest ubieganie się o dopuszczenie Certyfikatów na obrotu na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.

Zapoznaj się z Prospektem podstawowym

Załączniki

 

SZANSE

  • Stały kupon odsetkowy: w Dniu Wykupu Inwestor otrzymuje kupon odsetkowy niezależnie od notowania Instrumentu Bazowego.
  • Wbudowany mechanizm ochronny w postaci Bariery stanowi bufor dla umiarkowanych spadków cen akcji.
  • Wykup: zwrot Wartości Nominalnej następuje w 100% pod warunkiem, że kurs zamknięcia akcji w Ostatecznej Dacie Wyceny znajdzie się powyżej lub jest równy z Ceną Bazową lub znajduje się poniżej, ale w trakcie trwania produktu Bariera nie została ani razu naruszona.
  • Płynny rynek wtórny dla Certyfikatu notowanego na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie.

 

RYZYKA

  • Jeżeli w Ostatecznej Dacie Wyceny kurs akcji spółki PKN Orlen S.A. (kurs zamknięcia) jest niższy od Ceny Bazowej i w Okresie Obserwacji Bariery przynajmniej raz dotknął poziomu Bariery, lub znajduje się poniżej poziomu Bariery, wówczas nastąpi fizyczna dostawa akcji, których wartość rynkowa będzie niższa od zainwestowanego kapitału.
  • Inne czynniki wpływające na cenę Certyfikatu na rynku wtórnym: m.in. stopa procentowa oraz zmienność ceny Instrumentu Bazowego wpływają na wycenę Certyfikatu. Szczegółowy opis wpływu powyższych czynników na wycenę Certyfikatu znajduje się w Warunkach Końcowych Certyfikatu numer 27767 z dnia 5 listopada 2019 r. dostępnych na www.rcb.at/pl.
  • Ryzyko Emitenta: wykup Certyfikatu zależy od wypłacalności Raiffeisen Centrobank AG. W przypadku jego niewypłacalności Inwestor może ponieść całkowitą stratę kapitału.
  • Inwestycja w Certyfikaty nie posiada gwarancji wypłaty zysku oraz zainwestowanego kapitału w żadnym momencie okresu inwestycyjnego. Należy liczyć się z ryzykiem utraty części lub całości zainwestowanego kapitału. Produkt nie jest objęty ochroną Bankowego Funduszu Gwarancyjnego.

 

ZASTRZEŻENIA PRAWNE

Niniejsza informacja stanowi informację handlową, która jest upowszechniana w celu reklamy lub promocji świadczonych usług, z którymi związane jest ryzyko inwestycyjne, w tym możliwość utraty części lub całości zainwestowanych środków szczegółowo określone w Pakiecie Informacyjnym oraz na stronie https://www.pekao.com.pl/dom-maklerski/MIFID/ryzyka.html. 

Informacje zawarte w niniejszym dokumencie kierowane są do nieoznaczonego adresata nie stanowią, ani nie mogą być postrzegane jako porada inwestycyjna dokonania transakcji kupna, bądź sprzedaży instrumentów finansowych. Żadna decyzja inwestycyjna nie powinna być podejmowana na podstawie niniejszego dokumentu. Informacje zawarte w tym dokumencie o charakterze reklamowym są ogólne i nie uwzględniają indywidualnej sytuacji potencjalnych Inwestorów. Instrument należy do instrumentów skomplikowanych i jest przeznaczony dla Inwestorów posiadających zaawansowaną wiedzę lub doświadczenie z zakresu produktów inwestycyjnych. Niniejszy dokument o charakterze reklamowym nie został przygotowany zgodnie z wymogami prawa mającymi na celu promowanie niezależnych analiz rynkowych i nie podlega zakazowi dotyczącemu rozpowszechniania analiz rynkowych. Jedyną podstawą prawną dla wszystkich papierów wartościowych opisanych w niniejszym dokumencie o charakterze reklamowym jest Prospekt Emisyjny Podstawowy (w tym wszelkie ewentualne uzupełnienia lub poprawki), który został zatwierdzony przez Österreichische Finanzmarktaufsichtsbehörde (austriacki urząd nadzoru nad rynkiem finansowym), w połączeniu z Warunkami Końcowymi zdeponowanymi w Oesterreichische Kontrollbank AG. Informacje dotyczące daty zatwierdzenia prospektu oraz numeru Warunków Końcowych znajdują się na stronie 3 w sekcji komentarze. Zatwierdzenia Prospektu Emisyjnego Podstawowego przez austriacki urząd nadzoru nad rynkiem finansowym nie należy rozumieć jako aprobaty instrumentów finansowych opisanych w niniejszym dokumencie przez Österreichische Finanzmarktaufsichtsbehörde. Dokumenty te opublikowane są na stronie internetowej https://www.rcb.at/pl/o-banku/publikacje/prospekty-emisyjne-papierow-wartosciowych/. Dalsze informacje oraz dokument zawierający Kluczowe Informacje dla Inwestora (KID) można uzyskać na stronie internetowej Raiffeisen Centrobank AG: https://www.rcb.at/pl/. Raiffeisen Centrobank AG podlega nadzorowi Europejskiego Banku Centralnego (EBC), w ramach Jednolitego Mechanizmu Nadzorczego (Single Supervisory Mechanism - SSM), w którego skład wchodzą Europejski Bank Centralny (EBC) i właściwe organy krajowe uczestniczących państw członkowskich (zgodnie z Rozporządzeniem Rady (UE) nr 1024/2013). Ze względu na wahania cen w okresie życia produktu cena rynkowa Certyfikatu może spaść poniżej 100% jego kursu z Początkowej Daty Wyceny. W okresie życia produktu cena rynkowa Certyfikatu nie musi zmieniać się analogicznie do zmian ceny rynkowej/kursu instrumentu bazowego. W okresie życia produktu cena rynkowa Certyfikatu podlega działaniu różnych czynników, takich jak zmienność, stopy procentowe, rating Emitenta oraz czas pozostały do terminu wykupu. Wykup lub spłata Certyfikatu w terminie wykupu jest uzależniona od wypłacalności Emitenta. Inwestorzy są narażeni na ryzyko, że Raiffeisen Centrobank AG jako Emitent może nie być w stanie wypełnić swoich zobowiązań w odniesieniu do opisanych papierów wartościowych, w sytuacjach takich jak na przykład niewypłacalność (niemożność zapłaty / nadmierne zadłużenie) lub prawny nakaz zainicjowania środków naprawczych. Organ ds. restrukturyzacji i uporządkowanej likwidacji może również wydać takie postanowienie przed jakimkolwiek postępowaniem upadłościowym, jeżeli uzna się, że Emitent znajduje się w kryzysie. W tych okolicznościach organ ds. restrukturyzacji i uporządkowanej likwidacji ma szerokie uprawnienia do podejmowania działań (tak zwane „instrumenty umorzenia lub konwersji długu"). Na przykład może zredukować do zera roszczenia Inwestorów w odniesieniu do opisanych papierów wartościowych, rozwiązać opisane papiery wartościowe lub przekształcić je w akcje Emitenta i zawiesić prawa Inwestorów. W pewnych okolicznościach Emitent ma prawo do umorzenia Certyfikatu przed terminem zapadalności. Możliwa jest całkowita strata zainwestowanego kapitału. Dodatkowe informacje na temat ryzyk oraz pozostałych danych można znaleźć w Prospekcie Emisyjnym Podstawowym na stronie https://www.rcb.at/pl/o-banku/publikacje/prospekty-emisyjne-papierow-wartosciowych/. Dalsze informacje dostępne są na stronie internetowej www.rcb.at/en/basag. Inwestowanie w instrumenty finansowe może się wiązać z konsekwencjami podatkowymi. W celu uzyskania szczegółowych informacji w zakresie opodatkowania zysków z inwestycji w instrumenty finansowe, Inwestor powinien zasięgnąć porady profesjonalnego doradcy podatkowego.

Inwestor powinien mieć na uwadze, że inwestycja w instrumenty finansowe jest obarczona ryzykiem inwestycyjnym, co oznacza możliwość uzyskania negatywnego wyniku finansowego z tej inwestycji (włącznie z możliwością utraty części lub całości zainwestowanego kapitału). Historyczne wyniki inwestycyjne nie stanowią gwarancji osiągnięcia podobnych wyników inwestycyjnych w przyszłości. Wyłączną prawnie wiążącą dokumentację stanowią udostępnione Inwestorowi: Prospekt Emisyjny Podstawowy, Warunki Końcowe produktu oraz dokument zawierający Kluczowe Informacje dla Inwestora (KID). Inwestor przed podjęciem decyzji inwestycyjnej powinien zapoznać się ze wskazanymi dokumentami.